财富法则读书笔记
《财富法则》是作者基于美国国情写的一本关于投资理念方面的书虽然具体情形不一定适合国内投资情形但作为一种投资理念仍值得我们学习和借鉴作者拥有铲除一再重演的投资错误的使命感他的投资经验和精辟的见解适合所有愿意“聪明致富”的人。
在正式读书笔记前先简要介绍一下本书作者布莱特·麦克蒂格布莱特·麦克蒂格是华尔街成功的基金管理人也是美国广播、电视投资栏目的著名主持人。
作为一个设想布莱特·麦克蒂格一直想给一般客户写一本关于如何获得和积累财富的参考书并把它列为退休后的首要任务。但是在接触了大量投资人以后他发现有太多的人怀抱着错误的理念在与致富相反的道路上渐行渐远。他不禁自问：为什么投资人总是要用血淋淋的经验来换取教训?为什么那么多一生勤奋的人最终却无法颐养天年?
于是在客户的不断催促下他总结十几年来的工作经验与心得仔细检视那些在金钱游戏中打滚的经纪人与投资者所犯下的种种错误找出投资老手亦不能幸免的投资盲点：对500多位从一无所有到最终积累了成百上千万美元财富的投资人进行了调查分析他们的致胜之道终于归纳出本书的精髓——10大致富法则。
第一章 法则1 设定目标
行事若有计划一切自有依据;反之则不免流于冲动。
热诚是开创新计划的原动力;设定目标却是迈向成功的第一步!故作者很自然将设定目标列为10大致富法则的首要任务!
设定目标并不等于达成目标不是每个目标都能心想事成任何目标的设定必须预留失败的空间以供回旋。失败本身并非一无可取而是让你反求于己、重新思考并采取正确的行动。请切记设定目标时并没有所谓“失败与否”的问题有的只是结果的不同而已。
设定财务目标的过程正是构造整个“创造财富”观念的重要基石。设定财务目标其实很简单可以理解为以下各种以备未来所需的目标：
1、 设立紧急周转用的基金;2、保障家人的财务安全;3、确保财产的顺利转移等等
财务目标应该有短、中、长期之别设定财务目标的最终目的在于财务独立。那么何种财务计划才成功可行?它应该是一种可以提供给你基本生活保障的计划这些基本生活保障包括：每月房贷或租金、水电费、食物费、保险费、交通费与各种财产税款。经年累月、持之以恒的储蓄将使你日后品尝到甜美的果实。此时你投资组合所产生的利息收入已足以支付基本开销而你只需要10年的时间就可达成此目标。但前提是你必须每年储蓄你收入的15%再将每年加薪部分储蓄下来。当你持续不断地实行该储蓄计划最终将实现财务独立的目标。
致富之道：
相信10年内必可达成财务独立的目标。
停止无谓浪费设定财务目标并进行财务计划。
财务计划内应包含你所有的目标与你的投资组合(或资产)的规模大小。
每年需将15%的收入与加薪部分一并储蓄下来。
马上开始。
请教良师益友以便尽速完成你的目标。
忠告：从零开始不论你是位老师、销售员或高级主管都可以在10年后存够足以应付基本开销的金额。它不是天方夜谭前提是你必须持之以恒地储蓄：每年储蓄收入的15%并且将加薪部分再存起来。不要犹豫!赶快开始未雨绸缪储备晚年基本生活所需。它或许很难但坚持下去最后的结果绝对是值得的。
第二章 法则2 俭朴生活
俭如穷人的富者愈富;奢如富者的穷人愈穷。
所谓的“俭朴”是力行中庸之道——知所节制、朴实无华、省吃俭用与量入为出但这并不意味着卑贱乞怜或是吝啬寒酸。这一法则看似浅显却是10大致富法则中最容易被人滥用与误解的法则之一。简而言之俭朴意味着必须“赚多花少”以便达成财务独立的目标。
“俭朴”之道的成功关键在于你的牺牲应该也有所得。也就是说若你有意放弃追求某些事物就必须保证自己有这种定力可把省下的钱转为投资。否则一味的俭朴只是留下可供挥霍的钱罢了。
你必须明了花费的金额与去处方能达成“赚多花少”的要求。明确知道自己如何花钱看起来再平常不过但它是左右你是否变得富有的重要关键。切记一个人富有的程度取决于你的支出而非你的收入。
请仔细想想你的消费习性你将发现有数以百计的方法可以省去你不少的“金钱”而非你的“生活品质”。请相信我对你每笔支出而言一定还有效用相同却更为便宜的代用品(或其他选择)惟一不同的只有品牌名称与不易察觉的小小差异而已。如果这样的改变会使你怅然若失请再一次想想你的目标——财务独立。
致富之道：
赚多花少。
记录至少三个月的消费情况。
削减不必要的开支。
善用每一分买车、旅游与购物的钱。
有计划地降低负债。
找出可以省钱之处并将省下的钱加以投资不要随意挥霍才有机会跻身富人之列。
忠告：省吃俭用与未雨绸缪相当重要如果我不能为自己未来的财务负责谁会愿意为我挺身而出?
第三章 法则3 应急基金
储备“应急基金”的重要考虑就是握有变现性高的投资以避免陷入周转不灵的财务泥潭。
准备一份“应急基金”的目的在于避免因紧急状况而动用到长期投资的资金。
至于应该准备多少应急基金才够用?这也正是“不时之需”法则的第一重点。原则上不论你是否已退休都必须准备相当于个人6个月平均支出的金额。
理论上应急基金不适合做长期投资所以应以赚取高额利息为优先考虑同时请千万记住进行任何以赚取利息为主的投资时务必货比三家、斤斤计较。另外绝对不要将应急基金存入支票帐户内免得被挪作他用。
“不时之需”法则的第二重点在于必须备有流动性高(或变现性高)的投资。一旦个人、市场或税制的状况改变可以迅速变现该投资作为对策。因此成功的投资人非常了解流动性投资与非流动性投资的差异。
“不时之需”法则的第三重点在于防止周转不灵;保险在这方面的功能尤显突出。建议你在投保前务必多多比较找位经验丰富的经纪人;详细研究你所需的各种险种包括住宅火险、车险、寿险、健康险、意外险与长期医疗险等;以找出最适合你的保额、保费与节税等各种需求。同时建议每人都应再加保一份意外附加险。
审慎评估个人的寿险需求正是防止陷入财务困境的关键所在。问题是何种寿险与多少保额才符合所需?有一种简单的算法可供参考：这份保额应相当于年收入的7~10倍再加上其他应付贷款(包括房贷)的合计如此你的家人只要善加运用这笔理赔金一定可满足日常生活所需。
一般人都注意到寿险保单的必需性但往往忽略意外险的投保。那么如何规划意外险的保额?它应该相当于你每年税前收入的70%左右。绝对有必要买份和你目前工作相称的意外险保单。
致富之道：
建立一份应急基金。
投资流动性证券。
投保住宅火险、车险、意外附加险、定期寿险与长期医疗险以保障财务安全。
忠告：决定你财富多寡的因素在于你的支出而非收入!建议每个人都应准备一份金额相当于6个月平均支出的应急基金。这份基金不应包含在你的投资组合内而是投资在相对保守的货币市场基金中。
第四章 法则4 时间与复利
耐心再加上复利的观念是通往致富之门的两把钥匙。
长期投资的吸引力究竟何在?仅仅两个字——复利即可说明一切!大资本家罗斯柴尔德曾经说过：“我不清楚什么是所谓的世界七大奇迹但我却真正知道第八大奇迹那就是——复利!”因此成功的投资者可以说无人不识这一奇迹并将它的威力发挥得淋漓尽致。
善用复利效果最好的方法就是——尽早开始储蓄!一旦下定储蓄的决心后你可用“72法则”来计算不同利率下你的财富加倍增长所需的时间。该公式很简单就是：72除以年报酬率。
持有时间与风险降低的关系：持有时间愈长相对获得正报酬率的机会愈大。纵使持有的是小型股其年报酬率亦颇为惊人：因为长期的时间效应已降低了这些小型股原本就高的风险并使其年报酬率达到令人满意的水平。
时间认知上的四大敌人
第一种就是所谓的“预期”有时其实就是“固执”的代名词。一般散户都有这种毛病：“赔钱时紧紧抱牢赚钱时急急卖出。”必须指出“固执”在股市中是绝对行不通的。一个卖出的决定必须建立在翔实的信息与深思熟虑之上才是可行的。也就是说一旦该股的基本面转坏时就是卖出的时机。
“厌烦”正是第二位敌人。面对厌烦的正确之道就是坚持你那经过全盘考虑且风险确定的投资策略。
第三位敌人则是“贪婪”。贪婪有时起源于厌烦的延伸。为了克服这种贪得无厌的心态建议这些投资人采用这种策略：股票上涨至某一程度时卖掉部分持股以收回当初投入的所有成本。
第四位也是最后一位敌人则非“恐惧”莫属。“恐惧”较其他情绪更能让投资人为此而付出惨重代价。所谓的“预测”带给投资人的只是错失各种购买股票的良机而已。市场中“时间”的价值远远胜过“时机”的掌握。
有关时间认知的正确认识在于你必须将你各种不同目的的财务目标和与之相对应的投资期限配合得恰到好处。
至于投资标的与持有时间的关联究竟应如何安排一般来说股票或与其相关投资(如基金)的持有时间最少应在3~5年之间。另外债券、定期存款与其他到期还本的投资若非不得已请务必持有至期满为止。
致富之道：
从事长期投资。
适当配置短、中、长期的各种投资。
任何期望必须合乎实际。
随时检视时间认知上的四大敌人——预期、厌烦、贪婪、恐惧是否破坏了你的投资纪律。
忠告：一旦你开始为之绝对不要半途而废。持续增加你的投资金额并不简单;坚定不移地长期投资则更加困难。这段时间若逢市场崩盘千万不要惊慌市场度过危机必将逐步恢复生机并再创新高。若你买股票为的是它们长期的发展潜力你根本大可放心它们最终还是会回复到应有的价值的。
第五章 法则5 谨慎投资
生命中充满了晦暗难明的事物但你的投资必须除外。
小心谨慎的投资人总是尽量避免从事高风险的投资尽量避免采取扩张信用以及所谓的一夕致富的无聊策略。
风险与报酬：某些投资工具的风险经常高过其提供的报酬请尽量避开它们;若真想投资也请把它们限制在占你投资组合的5%以下。当风险升高、但报酬却降低之时请勿投资。
请牢牢记住千万不要让市场的涨跌左右你买卖股票的决策。
小心驶得万年船谨慎的投资人向来充满耐心他要的不过是细水长流的投资。富兰克林曾经说过：“金钱本身具有大量繁殖的天性它能一代接一代地繁衍出更多的金钱。”如果你天性喜欢追逐高风险可能因此而获利匪浅;但更可能的是一文不名只是再三地回到起点、从零开始。
致富之道：
尽量避免那些只会增加风险却不会增加更多或相等报酬的投资。
股票型投资组合中最多只能持有比例在5%以下的高风险投资。
任何听起来好得不象是真的投资机会可能就不是真的请勿轻易尝试。